經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 胡群/文 1—2月份，全國(guó)局部地區(qū)疫情多點(diǎn)散發(fā)，消費(fèi)卻呈現(xiàn)回升向好態(tài)勢(shì)。3月15日，國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，前兩月社會(huì)消費(fèi)品零售總額74426億元，同比增長(zhǎng)6.7%，比2021年12月份提高了5個(gè)百分點(diǎn)。

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局貿(mào)易外經(jīng)司統(tǒng)計(jì)師付加奇認(rèn)為，隨著居民收入水平穩(wěn)步提高，消費(fèi)環(huán)境逐步改善，居民消費(fèi)潛力持續(xù)釋放，市場(chǎng)銷售增勢(shì)良好。下階段，隨著疫情防控更加科學(xué)精準(zhǔn)，消費(fèi)環(huán)境不斷改善，相關(guān)政策逐步發(fā)力，消費(fèi)市場(chǎng)有望延續(xù)恢復(fù)態(tài)勢(shì)。

“要提振消費(fèi)，短期來看，一方面應(yīng)更加重視需求側(cè)管理，將消費(fèi)券作為減稅降費(fèi)等政策的有效補(bǔ)充，在供需兩端形成合力穩(wěn)定內(nèi)需。另一方面要進(jìn)一步強(qiáng)化就業(yè)和收入端政策”。京東集團(tuán)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家沈建光向經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng)表示，今年的《政府工作報(bào)告》十分重視就業(yè)問題，已提出支持創(chuàng)業(yè)、完善靈活就業(yè)社會(huì)保障政策、開展職業(yè)技能培訓(xùn)等多項(xiàng)舉措；此外，可考慮加大對(duì)困難人群、困難商戶的直接補(bǔ)貼，夯實(shí)就業(yè)和收入基礎(chǔ)。

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2月份，全國(guó)城鎮(zhèn)調(diào)查失業(yè)率為5.5%，比上月上升0.2個(gè)百分點(diǎn)，與上年同期持平。16-24歲、25-59歲人口調(diào)查失業(yè)率分別為15.3%、4.8%。其中，16-24歲青年失業(yè)率略高于上年末1個(gè)百分點(diǎn)。

社會(huì)消費(fèi)品零售總額增速自去年3月份取得34.2%的高速增長(zhǎng)后，全年呈持續(xù)跌落態(tài)勢(shì)，并在去年12月份取得1.7%的低值。2022年以來，受疫情沖擊，消費(fèi)恢復(fù)不及預(yù)期。

數(shù)據(jù)來源：國(guó)家統(tǒng)計(jì)局

疫情和消費(fèi)相關(guān)性有多大？

3月2日，萬(wàn)事達(dá)卡財(cái)新BBD中國(guó)新經(jīng)濟(jì)指數(shù)（NEI）顯示，根據(jù)2021年社會(huì)消費(fèi)品零售總額、實(shí)物商品網(wǎng)上零售額等數(shù)據(jù)，估算一次大規(guī)模疫情導(dǎo)致當(dāng)?shù)厝晗M(fèi)的損失。經(jīng)測(cè)算，能夠較快從疫情中恢復(fù)的城市消費(fèi)受到的影響較小，例如北京一次大規(guī)模疫情導(dǎo)致當(dāng)?shù)叵M(fèi)損失3.0%；而恢復(fù)較慢的城市如揚(yáng)州，在一次大規(guī)模疫情后，消費(fèi)損失10.3%。

3月5日，今年的政府工作報(bào)告指出，推動(dòng)消費(fèi)持續(xù)恢復(fù)。多渠道促進(jìn)居民增收，完善收入分配制度,提升消費(fèi)能力。推動(dòng)線上線下消費(fèi)深度融合，促進(jìn)生活服務(wù)消費(fèi)恢復(fù)，發(fā)展消費(fèi)新業(yè)態(tài)新模式。

2月18日，國(guó)家發(fā)改委、財(cái)政部等14個(gè)政府部門聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于促進(jìn)服務(wù)業(yè)領(lǐng)域困難行業(yè)恢復(fù)發(fā)展的若干政策》，要求不得突破疫情防控相應(yīng)規(guī)定進(jìn)行封城封區(qū)、不得延長(zhǎng)服務(wù)業(yè)場(chǎng)所關(guān)停時(shí)間，表明政府擔(dān)憂過度防疫限制造成的負(fù)面影響。這些措施及防疫政策有望有助于釋放被抑制的消費(fèi)需求，并支撐服務(wù)業(yè)活動(dòng)和相關(guān)就業(yè)。

“從銀行業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)的角度來說，我們希望能夠更有針對(duì)性地支持?jǐn)U大消費(fèi)，擴(kuò)大投資。”3月2日，銀保監(jiān)會(huì)主席郭樹清在國(guó)務(wù)院新聞辦新聞發(fā)布會(huì)上表示，當(dāng)前由于國(guó)際國(guó)內(nèi)疫情還不穩(wěn)定，加之一些其他方面環(huán)境的變化，經(jīng)濟(jì)需求表現(xiàn)出不是太強(qiáng)，無(wú)論是消費(fèi)還是投資，增長(zhǎng)都比較緩慢。所以，金融監(jiān)管層需要采取一些有力的措施，并非簡(jiǎn)單地采取“大水漫灌”的辦法，擴(kuò)大貨幣政策的寬松度，財(cái)政也會(huì)發(fā)揮作用，增加結(jié)構(gòu)性調(diào)整的具體措施。

在上述發(fā)布會(huì)上，郭樹清提出要有針對(duì)性支持新市民的金融需求。僅僅兩天之后，3月4日，銀保監(jiān)會(huì)、人民銀行就下發(fā)了《關(guān)于加強(qiáng)新市民金融服務(wù)工作的通知》（以下簡(jiǎn)稱“《通知》”）。《通知》顯示，針對(duì)新市民在創(chuàng)業(yè)、就業(yè)、住房、教育、醫(yī)療、養(yǎng)老等重點(diǎn)領(lǐng)域的金融需求，鼓勵(lì)引導(dǎo)銀行保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)積極做好與現(xiàn)有支持政策的銜接，結(jié)合地方實(shí)際，因地制宜強(qiáng)化產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，高質(zhì)量擴(kuò)大金融供給，提升金融服務(wù)的均等性和便利度。

沈建光認(rèn)為，相關(guān)措施旨在有效打通民生金融堵點(diǎn)，將有助于增加優(yōu)質(zhì)公共服務(wù)供給，保障家庭“七有”（幼有所育、學(xué)有所教、勞有所得、病有所醫(yī)、老有所養(yǎng)、住有所居、弱有所扶）支出等相關(guān)消費(fèi)。

新市民金融概念出現(xiàn)，有望為新市民消費(fèi)信貸打開新空間。《通知》明確新市民范圍，主要是因本人創(chuàng)業(yè)就業(yè)、子女上學(xué)、投靠子女等原因來到城鎮(zhèn)常住，未獲得當(dāng)?shù)貞艏颢@得當(dāng)?shù)貞艏粷M三年的各類群體，包括但不限于進(jìn)城務(wù)工人員、新就業(yè)大中專畢業(yè)生等，目前約有三億人。

“我們經(jīng)過調(diào)查了解到，由于這些人離開農(nóng)村，沒有確定的工作崗位，有的是個(gè)體工商戶，有的是農(nóng)民工。市場(chǎng)機(jī)構(gòu)有統(tǒng)計(jì)，農(nóng)民工平均在一個(gè)單位或一個(gè)崗位上工作大概也就半年時(shí)間，他們到銀行申請(qǐng)貸款，銀行會(huì)要求出示單位的收入證明，顯然對(duì)他們而言是比較困難的。”郭樹清稱。

如何為這三億人提供更好的金融服務(wù)？對(duì)于傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)來說，存在一定的挑戰(zhàn)。從金融特征來看，部分新市民在城鎮(zhèn)生產(chǎn)生活，沒有穩(wěn)定的工作，缺少房產(chǎn)，甚至是足夠多的個(gè)人征信記錄，難以被銀行等傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)覆蓋。以外來務(wù)工人員為例，他們工作穩(wěn)定性較差，征信信息尚不完善，難以建立標(biāo)準(zhǔn)化的工作和信貸關(guān)系，當(dāng)他們向銀行尋求金融服務(wù)時(shí)，銀行往往會(huì)要求其提供工作證明、收入證明、工資流水甚至抵押物，一旦無(wú)法出具相關(guān)證明材料，銀行可能難以為其提供金融產(chǎn)品。

“新市民在城鎮(zhèn)居住時(shí)間較短，個(gè)人信用信息缺乏且缺少有效抵押物，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)出于成本收益的考慮很難有效覆蓋這類群體的金融需求。”馬上消費(fèi)研究院指出，在為新市民提供金融服務(wù)的過程中，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)面臨的主要問題還包括個(gè)人金融需求額度較小且較分散，從而造成在服務(wù)這類群體時(shí)，很難獲得較高收益；在做下沉市場(chǎng)時(shí)比較缺乏對(duì)于新市民的用戶畫像和分析能力，難以高效精準(zhǔn)做好風(fēng)險(xiǎn)防控。

興業(yè)研究的報(bào)告指出，從三年內(nèi)新落戶新市民的人數(shù)來看，深圳新市民數(shù)量達(dá)到1378萬(wàn)人，上海則以1077萬(wàn)人緊隨其后。一線城市新市民規(guī)模多為400-500萬(wàn)左右的水平。部分城市如成都、杭州、東莞等城市新市民規(guī)模則達(dá)到了939萬(wàn)人、737萬(wàn)人和835萬(wàn)人，體現(xiàn)出了較強(qiáng)的城市吸引力。二線城市新市民規(guī)模則多為200-300萬(wàn)之間，而三線城市新市民規(guī)模則多在100萬(wàn)以內(nèi)。

“這在一定程度上說明消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的覆蓋人群和新市民是高度重合的，而這重合的背后也正體現(xiàn)了消費(fèi)金融業(yè)務(wù)可以滿足新市民的金融需求。”馬上消費(fèi)研究院指出，金融機(jī)構(gòu)基于數(shù)字化技術(shù)不僅能夠降低獲取客戶的成本，精準(zhǔn)把控風(fēng)險(xiǎn)，更為關(guān)鍵的是可以基于建立的消費(fèi)金融生態(tài)體系拓展普惠金融服務(wù)領(lǐng)域。

有市場(chǎng)觀點(diǎn)認(rèn)為，隨著金融機(jī)構(gòu)逐步滿足新市民的金融需求，有望進(jìn)一步提振消費(fèi)，進(jìn)而加快中國(guó)城市化進(jìn)程及中產(chǎn)階層的擴(kuò)大。