經(jīng)濟(jì)觀察網(wǎng) 記者 姜鑫 互聯(lián)網(wǎng)人身險的監(jiān)管細(xì)則終于落地。

10月22日，銀保監(jiān)會正式下發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范保險機(jī)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)有關(guān)事項的通知》（以下簡稱“《通知》”）。

《通知》表示將實施互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)專屬管理，加強(qiáng)和改進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)監(jiān)管，并進(jìn)一步強(qiáng)化對互聯(lián)網(wǎng)人身保險消費者的保護(hù)。

這并不是監(jiān)管層第一次細(xì)化互聯(lián)網(wǎng)人身險業(yè)務(wù)監(jiān)管。

2021年2月《互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》（以下簡稱《辦法》）修訂實施，第五十二條提出“經(jīng)營人身保險業(yè)務(wù)的保險公司在滿足相關(guān)條件的基礎(chǔ)上，可在全國范圍內(nèi)通過互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)營相關(guān)人身保險產(chǎn)品，具體由中國銀保監(jiān)會另行規(guī)定”。具體條件如何，一直是業(yè)內(nèi)關(guān)注的重點。

在業(yè)內(nèi)人士看來，近年來互聯(lián)網(wǎng)保險發(fā)展較快，已成為保險銷售的重要渠道之一。由于部分保險機(jī)構(gòu)違規(guī)經(jīng)營、不當(dāng)創(chuàng)新，互聯(lián)網(wǎng)渠道投訴激增、競爭無序，嚴(yán)重?fù)p害消費者權(quán)益，引發(fā)社會各界關(guān)注。銀保監(jiān)會相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，《通知》作為配套規(guī)范性文件，著力規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)人身保險領(lǐng)域的風(fēng)險和亂象，統(tǒng)一創(chuàng)新渠道經(jīng)營和服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，旨在支持有實力、有能力、重合規(guī)、重服務(wù)的保險公司，應(yīng)用互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等科技手段，為社會公眾提供優(yōu)質(zhì)便捷的保險服務(wù)。

十年期以上產(chǎn)品經(jīng)營條件達(dá)標(biāo)者少

近年來,互聯(lián)網(wǎng)保險發(fā)展較快，已成為保險銷售的重要渠道之一。

互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)，是指保險公司通過設(shè)立自營網(wǎng)絡(luò)平臺，或委托全國性保險中介機(jī)構(gòu)在其自營網(wǎng)絡(luò)平臺，公開宣傳和銷售互聯(lián)網(wǎng)人身保險專屬產(chǎn)品、訂立保險合同并提供保險服務(wù)。

互聯(lián)網(wǎng)渠道所售人身險產(chǎn)品須為專屬產(chǎn)品，實行獨立核算，實施定價回溯監(jiān)管。專屬產(chǎn)品范圍包括意外險、健康險（除護(hù)理險）、定期壽險、十年期及以上普通型人壽保險和十年期及以上普通型年金保險，以及獲得銀保監(jiān)會同意開展的其他人身保險產(chǎn)品。

根據(jù)保險行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)顯示，2020年末約有61家壽險公司開展互聯(lián)網(wǎng)銷售，規(guī)模保費為2111億，同比增長13.62%。

2020年12月14日，銀保監(jiān)會正式下發(fā)《互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)監(jiān)管辦法》，并決定設(shè)置三個月過渡期后于2021年2月1日實施。

今年1月6日，銀保監(jiān)會人身險部向各人身險公司下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)有關(guān)事項的通知（征求意見稿）》。征求意見稿表示，符合有關(guān)條件的保險公司，可在全國范圍內(nèi)不設(shè)分支機(jī)構(gòu)經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)。不滿足相關(guān)條件的，不得開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)。但詳細(xì)標(biāo)準(zhǔn)是否會發(fā)生變化，一直是業(yè)內(nèi)討論的重點。

根據(jù)《通知》要求，滿足償付能力充足、綜合評級良好、準(zhǔn)備金提取充分、公司治理合格相關(guān)要求的保險公司，才可以在全國范圍內(nèi)開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)。

具體來看，《通知》對經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)人身險業(yè)務(wù)的保險公司的硬性指標(biāo)劃出四條準(zhǔn)入線：

①連續(xù)四個季度綜合償付能力充足率達(dá)到120%，核心償付能力不低于75%；

②連續(xù)四個季度風(fēng)險綜合評級在B類及以上；

③連續(xù)四個季度責(zé)任準(zhǔn)備金覆蓋率高于100%；

④保險公司公司治理評估為C級（合格）及以上。

值得注意的是，上述標(biāo)準(zhǔn)與征求意見稿并未發(fā)生變化。但對于價值貢獻(xiàn)較大的十年期以上壽險的經(jīng)營，許可條件有了變化。《通知》劃定的具體要求：

①連續(xù)四個季度綜合償付能力充足率超過150%，核心償付能力不低于100%；

②連續(xù)四個季度綜合償付能力溢額超過30億元；

③連續(xù)四個季度（或兩年內(nèi)六個季度）風(fēng)險綜合評級在A類以上；

④上年度未因互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)經(jīng)營受到重大行政處罰；

⑤保險公司公司治理評估為B級（良好）及以上。

與征求意見稿相比，連續(xù)四個季度綜合償付能力溢額要求由50億元降至到30億元，但僅管如此，符合條件的公司數(shù)量占比并不高。

2021年3月，銀保監(jiān)會曾發(fā)布人身險公司2020年公司治理監(jiān)管評估結(jié)果，結(jié)果顯示，86家人身險公司中，27家為B級（較好），36家為C級（合格），10家為D級（較弱），13家為E級（差）。

這也意味著，在其他條件滿足的情況下，逾60家公司擁有互聯(lián)網(wǎng)人身險經(jīng)營資格，但滿足長期保險經(jīng)營條件公司的數(shù)量卻并不多，由于償付能力以及綜合風(fēng)險評級的雙重要求，有業(yè)內(nèi)人士預(yù)測，滿足上述要求的機(jī)構(gòu)不足20家，這更利于頭部公司的發(fā)展。

長期險的限制不僅僅體現(xiàn)在準(zhǔn)入條件上，“可能對有些主體來講，原來在一些區(qū)域內(nèi)有分支機(jī)構(gòu)，可以通過互聯(lián)網(wǎng)銷售長期儲蓄型產(chǎn)品，但如果按照《通知》規(guī)定的話，可能有些有了分支機(jī)構(gòu)的主體也滿足不了條件了，就不能在互聯(lián)網(wǎng)渠道上銷售了。”一位保險從業(yè)人士感慨道，“一旦真正實施，可能是不小的沖擊。”

保險公司應(yīng)在年底前完成整改

在明確經(jīng)營條件外，《通知》還表示將實施互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)專屬管理。細(xì)化互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品專屬監(jiān)管規(guī)則，包括特殊的產(chǎn)品定價和精算規(guī)則，專門的產(chǎn)品審批備案要求等。完善互聯(lián)網(wǎng)渠道業(yè)務(wù)監(jiān)管規(guī)則，重點解決互聯(lián)網(wǎng)保險服務(wù)不到位、產(chǎn)品不適當(dāng)、核保“空心化”等問題。

在互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)監(jiān)管方面，首次實施定價回溯監(jiān)管，要求保險公司定期回溯實際經(jīng)營結(jié)果與定價假設(shè)偏離情況，并引入主動調(diào)整、公開披露和主動上報機(jī)制。建立登記披露機(jī)制，要求保險公司每年對照《通知》要求，主動登記互聯(lián)網(wǎng)人身保險經(jīng)營險種范圍，并向社會披露。建立問題產(chǎn)品事后處置機(jī)制，對于查實確有缺陷的互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品，要求保險公司公告并整改。

據(jù)了解，為確保保險機(jī)構(gòu)有序整改、平穩(wěn)過渡，保持互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)穩(wěn)定供給，保護(hù)消費者合法權(quán)益，《通知》設(shè)置了過渡期。具體分為三個階段執(zhí)行，鼓勵有條件的保險機(jī)構(gòu)提前完成整改。

《通知》下發(fā)之日起施行，新開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)須符合各項條件和規(guī)則。已經(jīng)開展互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)的保險公司應(yīng)于2021年12月31日前完成存量互聯(lián)網(wǎng)人身險業(yè)務(wù)整改，不符合《通知》有關(guān)條件的主體和產(chǎn)品2022年1月1日起不得通過互聯(lián)網(wǎng)渠道經(jīng)營。

線下渠道不能使用互聯(lián)網(wǎng)人身險產(chǎn)品

《通知》表示，保險公司通過設(shè)立自營網(wǎng)絡(luò)平臺，或委托保險中介機(jī)構(gòu)在其自營網(wǎng)絡(luò)平臺，面向非特定人群，公開銷售互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品，適用本《通知》，可在全國范圍內(nèi)經(jīng)營。

《通知》表示，支持保險公司線下渠道（包括個人代理渠道、銀郵代理渠道和專業(yè)中介渠道等）應(yīng)用移動設(shè)備和信息技術(shù)提升經(jīng)營效率、改善服務(wù)水平。此類線上線下融合開展人身保險業(yè)務(wù)的，不得使用互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品，不得將經(jīng)營區(qū)域擴(kuò)展至未設(shè)立分支機(jī)構(gòu)的地區(qū)，銷售行為監(jiān)管遵循《辦法》第五條有關(guān)規(guī)定。嚴(yán)肅整治假借互聯(lián)網(wǎng)人身保險業(yè)務(wù)之名、規(guī)避相關(guān)監(jiān)管制度規(guī)定的問題，防范監(jiān)管套利。

此外，在經(jīng)營主體方面，《通知》對保險機(jī)構(gòu)技術(shù)能力、運營能力和服務(wù)能力提出明確要求，重點解決消費者反映突出的找不到退保頁面、找不到投訴入口、退市產(chǎn)品查不到保單、買的快退的慢等服務(wù)問題。在產(chǎn)品開發(fā)方面，從源頭上規(guī)范了首月“0”元、長險短做等銷售誤導(dǎo)問題，以及退保高扣費、健康告知晦澀難懂等投訴集中問題。在改進(jìn)監(jiān)管方面，加大信息披露力度、引入社會監(jiān)督，重點監(jiān)管互聯(lián)網(wǎng)人身保險產(chǎn)品定價科學(xué)性。

中介機(jī)構(gòu)機(jī)遇挑戰(zhàn)并行

盡管保費規(guī)模不斷增長，但在銷售上，互聯(lián)網(wǎng)人身險仍以第三方渠道為主，保險公司自營平臺（官網(wǎng)）為輔。數(shù)據(jù)顯示，2020年上半年，通過第三方平臺累計實現(xiàn)規(guī)模保費1235.5億元，占比為88.6%；同期通過自營平臺累計實現(xiàn)規(guī)模保費158.9億元，占比僅為11.4%。

這也意味著，由于《通知》中的一些限制，可能會進(jìn)一步促進(jìn)險企和專業(yè)中介機(jī)構(gòu)的合作，會使得產(chǎn)銷分離有更多的拓展空間。

但隨著網(wǎng)絡(luò)用戶規(guī)模乃至整體網(wǎng)民數(shù)量增長率下降，互聯(lián)網(wǎng)的流量紅利正在逐漸消退，除規(guī)模保費排名前列的公司可依靠其母行或集團(tuán)龐大的客戶資源外，這也意味著其他經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)的人身險公司借助第三方平臺的獲客成本越來越高。

而對于中介機(jī)構(gòu)的影響，一位原保險中介平臺董事長發(fā)文稱，對于中介渠道，在獲客成本不斷上升，而自己又無實質(zhì)的產(chǎn)品控制能力，競爭壁壘不斷削弱，面臨更難的突破。流量成本的增加，中間渠道只有不斷突破客單價，方能盈利，使得線上線下的產(chǎn)品逐步同質(zhì)。銷售誤導(dǎo)，信息混亂等弊病將不可避免的從線下蔓延到線上，值得行業(yè)和消費者警惕。